银行体系通过贷款和存款循环创造货币。以下是这一过程的简要概述：

存款准备金制度

银行不能将吸收的全部存款贷出，必须保留一部分作为准备金。

准备金可以是存放在中央银行或作为现金储备。

货币乘数效应

当银行发放贷款时，这些资金最终会回到银行系统，再次被贷出。

通过这种方式，银行可以创造出超过原始存款的货币供应量。

法定准备率

中央银行设定法定准备率，规定了银行必须持有的最低准备金与存款的比率。

例如，如果法定准备率为10%，银行收到1000元存款时，必须保留100元作为准备金，可以贷出900元。

循环过程

当A存款1000元后，银行可能贷出800元给B，B用这800元购买C的产品，C再将800元存入银行。

银行随后可以贷出640元给D，以此类推，通过多轮贷款和存款，货币供应量逐渐增加。

货币创造的上限